Y el que avisa no es traidor!!!
Caja Madrid empezará a vender deuda subordinada entre sus clientes el próximo martes, por un importe de 400 millones, ampliables a 800 millones. Los títulos, con un vencimiento en 2020, remuneran un tipo de interés fijo del 5% anual, durante los dos primeros años, y variable, de euribor a tres meses más un 2%, …

La Caixa, emisión, deuda subordinada, 3.000 millones
La ‘caja amiga’ o está un poco apretada y no tiene nada suelto o las cosas no huelen tan bien como antes.

El período de suscripción se inició el pasado 1 de febrero, y estaba previsto que finalizara el próximo 22 de marzo, aunque se ha cerrado hoy tras la suscripción total de la emisión. Esta emisión es la primera que realiza en 2010 la entidad que preside Isidro Fainé y dirige Juan María Nin.

El importe efectivo de la emisión era de 2.000 millones, ampliable hasta los 3.000 millones. El pasado 19 de febrero ya se cubrieron los primeros 2.000 millones y se procedió a ampliar el importe, que hoy se ha cubierto en su totalidad, por lo que se puede certificar el éxito de la emisión, según informa la entidad en una nota

El tipo de interés de la emisión es fijo durante el primer año y variable los nueve siguientes. Así, durante el primer año, el tipo aplicable será el 5% TAE. A partir del segundo año, el interés será variable trimestralmente y corresponderá al euribor a tres meses más el 1%. En cualquier caso, la emisión asegura que el tipo de interés mínimo será del 4% TAE, mientras que el máximo se sitúa en el 6% TAE.

Moody’s, rebaja, rating, 32.000 millones, deuda subordinada,
Santander, BBVA, La Caixa, Bankinter, Banco Popular, Banesto, Sabadell, Ibercaja, Caja Madrid, Caja Duero, Caixa Galicia, Banco Pastor, Caixa d’Estalvis de Tarrassa, Banco Valencia, Bancaja, Caixa Cataluña, Caja Santander, Caja canarias

la Caixa, emisión, deuda subordinada
¿Pero amigo Fainé, no estab tan bien la ‘Caja amiga’?

La Caixa ha lanzado una emisión de deuda subordinada a diez años dirigida al público en general por un importe efectivo de 2.000 millones de euros, ampliable hasta los 3.000 millones. El período de suscripción empieza el lunes, 1 de febrero, y finalizará el próximo 22 de marzo, aunque se podría cerrar antes en caso de suscripción total.

Esta emisión es la primera que realiza este año la entidad presidida por Isidro Fainé y dirigida por Juan María Nin. El tipo de interés de la emisión es fijo durante el primer año y variable los nueve siguientes. Así, durante el primer año, el tipo aplicable será el 5% TAE.

A partir del segundo año, el interés será variable trimestralmente y corresponderá al euribor a tres meses más el 1%. En cualquier caso, la emisión asegura que el tipo de interés mínimo será del 4% TAE, mientras que el máximo se sitúa en el 6% TAE.

Bankinter, deuda subordinada, emisión
Bankinter ha colocado con éxito entre inversores institucionales una emisión de deuda subordinada por un importe de 250 millones de euros a un plazo de 10 años, informó la entidad.

Esta emisión, colocada en apenas unas horas, supone la primera de deuda subordinada que pone en marcha un banco español en el mercado mayorista desde que estalló la crisis financiera, reabriendo así un mercado que llevaba cerrado desde hace casi dos años.

La operación ha sido sobresuscrita casi tres veces y se ha colocado entre 75 inversores institucionales a un precio de 300 puntos básicos sobre ‘mid swap’.

Bankinter señaló que de esta forma aprovecha la mejora de la situación de los mercados de capitales para colocar esta emisión de deuda subordinada, que, al computar como recursos propios complementarios (Tier 2), servirá para reforzar su base de capital.

Me da igual lo que diga esta entidad. Si una cosa tengo clara es que al igual que a sus clientes con clos “clips” hoy se la han clavado a alguien. Eso seguro.

Si no le llegaba con hacer un lease back sobre unas plantas de su sede, Caja Navarra completa una emisión de 250 millones de deuda subordinada.
La entidad emitió inicialmente 200 millones de euros, luego hizo una ampliación de otros 50 millones para atender la demanda de inversores y ahora, “ante la muestra de confianza por parte de los clientes”, ha …

Son unas de las formas que tienen las entidades financieras para maquillar los ratios de solvencia, sobre todo el Core Tier 1, que últimamente se ha puesto de moda cuando hace unos meses sonaba a “chino”.

Realmente est producto y otros similares on un peligro para el cliente, dejándo en manos de las entidades la confianza de sus cliente y se aprovechan sin ningún tipo de escrúpulos.

Desde este blog os advertimos con todo el cariño del mundo que os alejéis lo antes posible de estos pseudoproductos financieros y pseudi timos de trileros.

Y para ejemplo os dejo alguan joyas aparecidas ultimamente:

La banca española está colocando participaciones preferentes vendiéndolas como si fueran depósitos sin ningún tipo de riesgos, es decir, como plazos fijos. Además, está complementando esta venta masiva con la recompra de preferentes antiguas en mercado con un descuento de en torno al 50% sobre su precio inicial. Así, generan un beneficio que pueden apuntar como capital de más calidad que estos activos: lo que se considera core capital frente al Tier 1 donde se integran las preferentes.

Las últimas han sido las dos cajas gallegas Caixanova y Caixa Galicia. La primera ha recomprado deuda subordinada (muy parecida a las preferentes) por 90 millones de euros con un descuento del 45% sobre su precio inicial, es decir, al 55% de ese valor. La segunda acaba de cerrar una recompra de preferentes por valor de 201 millones con un descuento del 50%.

La entidad coruñesa ya había realizado una operación similar anteriormente, con lo que el importe recomprado asciende a unos 400 millones.

También han recurrido a esta política trilera Banco Sabadell, que fue el que abrió el fuego, Pastor y Caja Duero. Esto, en cuanto a operaciones públicas, porque fuentes del mercado aseguran que se han efectuado recompras privadas sotto voce que no trascienden a muchos inversores ni a los medios de comunicación.